State Farm, 50억 달러 배당 발표 – 자동차 보험 가입자 평균 100달러 환급 예정

최근 자동차 보험료가 많이 올랐다는 이야기를 많이 들으셨을 겁니다. 이런 상황에서 반가운 소식이 나왔습니다.

State Farm이 50억 달러 규모의 배당을 발표했습니다. 창립 103년 역사상 최대 규모입니다. 자동차 보험 가입자들은 평균 약 100달러를 환급받을 것으로 예상됩니다. 다만 실제 환급액은 주별, 그리고 개인이 납부한 보험료 금액에 따라 달라집니다.

회사 측은 이번 배당이 가능한 이유로 다음을 들었습니다.

• 예상보다 나아진 손해율
• 탄탄한 재무 건전성
• 업계 전반의 보험 실적 개선

또한 40개 주에서 자동차 보험료를 평균 약 10% 인하했다고 밝혔습니다. 전체적으로 약 46억 달러 규모의 고객 비용 절감 효과가 발생했다고 합니다.

왜 이런 일이 가능했을까요?

최근 자동차 보험 업계에는 몇 가지 변화가 있었습니다.

첫째, 자동차 수리비 상승세가 둔화되고 있습니다.
둘째, 2025년 사고 발생 빈도가 줄어들었습니다.

보험회사는 보험료를 받아 사고 발생 시 보험금을 지급합니다. 사고가 줄고, 수리비가 안정되면 보험회사의 손해율이 개선됩니다. 손해율이 좋아지면 회사의 이익이 늘어납니다.

하지만 한편으로는 자동차 보험료가 지난 3년간 50% 이상 상승했습니다. 미 노동통계국 자료에 따르면, 이는 지난 50년 중 가장 높은 상승률입니다. 보험료 부담이 커지면서 소비자들은 적극적으로 보험 비교 견적을 받고 있습니다.

TransUnion 보고서에 따르면 이제 보험 쇼핑은 특별한 일이 아니라 정기적인 소비 습관이 되었다고 합니다. 인플레이션, 생활비 상승, 보험사들의 경쟁적인 마케팅이 이런 변화를 만들고 있습니다.

State Farm은 Progressive, Geico, Travelers, Root, Chubb, USAA 등과 치열하게 경쟁하고 있습니다. 일부 보험사들도 이미 대규모 환급이나 배당을 발표했습니다.

그렇다면 왜 State Farm은 배당을 지급할 수 있을까요?

핵심은 “상호보험회사” 구조에 있습니다.

일반 보험회사는 주주가 소유합니다.
하지만 상호보험회사는 가입자가 사실상 회사의 소유자입니다.

즉, 고객이 곧 회사의 회원입니다.

보험회사의 기본 구조는 간단합니다.

보험료 수입
− 보험금 지급
− 운영비
= 이익

보험금 지급이 예상보다 적고 재무 상태가 좋으면 초과 이익이 발생합니다. 상호보험회사는 이 초과 이익을 다음과 같이 사용할 수 있습니다.

• 가입자에게 배당으로 환급
• 보험료 인하
• 재무 안정성 강화를 위한 적립

이번 50억 달러 배당은 낮은 사고율, 안정된 수리비, 그리고 강한 자본 건전성이 결합된 결과로 볼 수 있습니다.

정리해 보면

최근 몇 년간 보험료는 크게 올랐지만, 2025년 들어 손해율이 개선되면서 일부 보험사들이 고객에게 이익을 환원하고 있습니다.

State Farm의 이번 배당은 단순한 마케팅 전략이라기보다, 상호보험 구조상 발생한 초과 이익을 고객에게 돌려주는 구조적인 결과라고 이해하시면 됩니다.